Инвестиционный портфель – это набор инвестиционных инструментов, подобранных таким образом, чтобы возможная динамика по ним и потенциальный доход соответствовали целям, планируемым срокам и возможному риску инвестора.
В качестве инструментов в подобный портфель могут быть добавлены акции, облигации, ПИФы, биржевые фонды (ETF и бПИФы) различных отраслей, стран и фондовых индексов, услуги доверительного управления, драгоценные металлы, валюты, недвижимость и пр.
Чтобы понимать, какие ценные бумаги выбрать в свой инвестиционный портфель, инвестору необходимо определить для себя следующие ключевые пункты:
Цели инвестирования – для чего формируется данный портфель:
- накопить на крупную покупку (например: обучение ребенка или покупка квартиры)
-
получать процентный доход на систематической основе (например: ежеквартально или ежемесячно)
- уберечь свои сбережения от инфляции.
Горизонты инвестирования – на какой срок планируется вложить средства. Подразумевается, что у инвестора есть какая-то сумма на текущие и на непредвиденные расходы (резерв, подушка безопасности на накопительных счетах, краткосрочные накопления в виде банковских вкладов) и до выбранного для себя момента он не будет изымать из портфеля свои вложения.
Если горизонты инвестирования небольшие (1-3 года), то стоит большую часть портфеля выделить под консервативные инструменты, чтобы избежать возможных убытков, так называемых просадок, по портфелю.
Если горизонты среднесрочные (4-5 лет), то часть портфеля может размещаться в акциях и биржевых фондах. Даже если в этот период случится какая-то коррекция на рынках, то купоны по облигациям могут компенсировать краткосрочные просадки, а как только рынок начнёт восстанавливаться акции дадут возможность получать хорошую доходность портфеля на росте.
Если сроки инвестирования достаточно большие (10-15 лет и более), то портфель может значительной частью формироваться из акций и биржевых фондов. На таких интервалах рынки показывают существенный рост, даже несмотря на периодические кризисы или коррекции рынков (случаются примерно раз в 10 лет), а доходность акций на долгом временном интервале опережает доходность консервативных инструментов.
Готовность к риску – какой максимальный уровень потерь допускает инвестор по портфелю
Начинающие инвесторы часто выбирают те или иные активы в портфель, ориентируюсь только на их потенциальную доходность. Однако, чем выше доходность по инструменту, тем выше и риск получить по нему убыток. И к этим убыткам новички не всегда готовы.
Так если клиент привык к банковским вкладам и не готов ни к каким просадкам по портфелю, то ему лучше выбирать консервативные инструменты с максимальной надежностью: Облигации Федерального Займа, муниципальные и субфедеральные облигации.
Если клиент ориентируется на получение доходности существенно выше банковских ставок по депозитам, то ему лучше значительную часть портфеля размещать в акциях перспективных компаний. Но при этом такой инвестор должен быть готов к тому, что в период коррекций на рынке данный портфель может показывать существенную просадку.
Чтобы понимать какие именно ценные бумаги выбирать в портфель необходимо отслеживать финансовые показатели компаний, новостной фон по ним, оценивать потенциальную доходность бизнеса.
При этом трудно выбрать компанию «раз и навсегда», меняется рынок, условия, технологии. Так, например, акции Газпрома на российском рынке были топовыми бумагами до середины 2008 года, показывая хорошую доходность, однако после кризисной просадки они 10 лет не показывали существенного роста:
Чтобы снизить риски по портфелю на подобные случаи долгого периода «боковика» или даже краткосрочных просадок портфель диверсифицируют, т.е. распределяют сумму инвестиций на разные рынки, компании, отрасли и инструменты. В этом случае отсутствие роста по отдельным компаниям компенсируется ростом по другим.
Самый простой и удобный способ сформировать качественный портфель под свои цели – воспользоваться услугой Модельный Портфель от ББР Брокер, где можно выбрать подборки из наиболее перспективных акций, облигаций и биржевых фондов.